金投期貨網(wǎng)提供了期貨投資技巧知識，進(jìn)行為什么要進(jìn)行期指套期保值內(nèi)容展示：

弄清楚為什么要進(jìn)行套期保值，首先要從股票投資的風(fēng)險(xiǎn)說起。在股票投資中，投資者面對的種種風(fēng)險(xiǎn)可以歸納為兩類：

一是系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，指影響所有股票價(jià)格變動的風(fēng)險(xiǎn)，如利率的調(diào)整；

二是非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，指影響單只股票價(jià)格波動的風(fēng)險(xiǎn)，如上市公司經(jīng)營利潤的增減等。在股票投資管理中，投資者可以通過分散化投資來降低股票組合的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，但是依然無法規(guī)避系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)帶來的影響。

從國外經(jīng)驗(yàn)來看，為有效管理股市系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，投資者可以通過在股指期貨市場上進(jìn)行套期保值交易。

股指期貨之所以能化解股票投資中的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，或者說套期保值的原理主要在于兩個(gè)方面：

一是期貨指數(shù)與現(xiàn)貨標(biāo)的指數(shù)在價(jià)格運(yùn)動趨勢上具有一致性，而且在交割時(shí)，期貨指數(shù)強(qiáng)制收斂于標(biāo)的指數(shù)；

二是在套期保值交易中期貨指數(shù)交易和現(xiàn)貨股票組合交易的方向是相反的，兩者盈虧可以相抵，即一方頭寸獲利對應(yīng)著另一方頭寸虧損。因此可以用期貨交易的盈虧對沖掉股票組合的盈虧，從而使股票組合的實(shí)際價(jià)值維持在保值初期的水平。