周三(11月17日)亞市早盤，現(xiàn)貨黃金小幅上漲，現(xiàn)報1854美元/盎司附近。周二(11月16日)，黃金價格小幅走低，較前一日觸及的五個月高點回落。銀價一度升至三個月高位，但也有所回落。在近期上漲后，這兩種貴金屬的短期期貨交易員出現(xiàn)了一些常規(guī)獲利回吐。美元指數(shù)今天升至15個月高點，也不利于貴金屬多頭。
美市尾盤，現(xiàn)貨黃金收報1850.37美元/盎司，大幅下跌12.20美元或0.66%，日內(nèi)最高觸及1877.07美元，最低觸及1849.48美元。
COMEX 12月黃金期貨收跌0.7%，報1854.10美元/盎司。
今天的美國經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)顯示，10月份零售額比9月份上升1.7%，高于預(yù)期的1.5%。9月份銷售額較8月份增長0.7%。美國10月份工業(yè)產(chǎn)值也高于預(yù)期，增長1.6%，高于預(yù)期的0.8%。
政府?dāng)?shù)據(jù)顯示通脹加劇，促使一些前官員呼吁美聯(lián)儲加快縮減購債進(jìn)程。美國勞工部11月10日發(fā)布的報告顯示，截至10月份的12個月里，消費(fèi)者價格指數(shù)(CPI)上漲了6.2%，通脹率創(chuàng)下1990年以來的最高水平。
日內(nèi)，圣路易斯聯(lián)儲主席布拉德表示，美聯(lián)儲應(yīng)加快縮減貨幣刺激措施的步伐，以應(yīng)對美國通脹飆升。
布拉德周二表示，在未來幾次會議上，美聯(lián)儲應(yīng)“朝著更加鷹派的方向前進(jìn)”，以防范通脹不會開始緩和。
“如果通脹恰好消失，我們的狀況就非常好。如果通脹不像許多人目前預(yù)期的那樣迅速消退，將由(聯(lián)邦公開市場委員會)控制通脹，”布拉德表示。
布拉德將在明年具有投票權(quán)，他重申了他的預(yù)測，即美聯(lián)儲明年將需要加息兩次。布拉德表示，如果委員會希望加快行動，還可以選擇在縮減購債規(guī)模的過程中提高利率。
布拉德說:“通貨膨脹率相當(dāng)高。在接下來的幾次會議上，委員會有必要采取更加鷹派的方向，以便我們能夠適當(dāng)?shù)毓芾硗涳L(fēng)險?！?/p>
他表示，這可能包括美聯(lián)儲每月縮減購債規(guī)模300億美元，而不是目前的每月150億美元，在3月而不是6月結(jié)束購債，并為可能更早升息打開大門。
布拉德說:“我要提出的另一個考慮是，我們可以允許在縮減購債規(guī)模結(jié)束時對資產(chǎn)負(fù)債表進(jìn)行重新評估，而不是等待一段時間?！薄拔艺J(rèn)為這是一種比其他方式更鷹派的政策。”
受此影響，美元指數(shù)走高，達(dá)到15個月來的高點95.98。與此同時，10年期美國國債收益率目前為1.609%。10年期國債收益率最近飆升。
全球股市在隔夜交易中基本堅挺。美國股指午盤走高。最近股指一直處于暫停狀態(tài)，交易員和投資者在積極的企業(yè)收益報告與亞洲、歐洲甚至美國地區(qū)不斷上升的通脹和新冠病例之間進(jìn)行權(quán)衡。
美國總統(tǒng)拜登和中國國家主席習(xí)近平周一在電話會議上進(jìn)行了會晤，雙方都表示，這次會晤是樂觀的，盡管會晤沒有取得多少實質(zhì)性成果。
另一則隔夜新聞顯示，歐元區(qū)第三季度GDP較第二季度增長2.2%，同比增長3.7%。這些數(shù)字符合市場預(yù)期。
技術(shù)上，Kitco高級分析師Jim Wyckoff撰文稱，12月黃金期貨價格在早些時候觸及5個月高點后，今天出現(xiàn)了看跌的外包線。溫和的獲利回吐為特色。
多頭在近期整體上有技術(shù)優(yōu)勢。日線柱狀圖上，價格處于六周以來的上升趨勢。
上行方向，多頭的下一個上行目標(biāo)是在堅固阻力位1900.00上方收盤。第一個阻力位見于今天的高點1879.50美元，然后是1885.00美元。
下行方向，空頭的下一個近期下行目標(biāo)是將期貨價格推低至堅實技術(shù)支撐位1800.00美元下方。第一個支撐位見于1850.00美元，然后是1845.10美元。
美國零售銷售創(chuàng)3月份以來最大增幅
美國10月零售銷售連續(xù)第三個月增長，因物價上漲提振了商家收入，同時家庭需求保持堅挺。
商務(wù)部周二公布的數(shù)據(jù)顯示，上月整體零售銷售增長1.7%，為七個月來最大增幅，9月份數(shù)據(jù)則上修為增長0.8%。不包括汽油和汽車的零售銷售在10月份增長1.4%。這些數(shù)據(jù)都沒有經(jīng)過價格調(diào)整。經(jīng)濟(jì)學(xué)家對10月零售銷售的中值預(yù)期是增長1.4%。
消費(fèi)支出的普遍增長凸顯出高儲蓄和工資上升如何幫助美國人維持了強(qiáng)勁的商品支出。雖然零售銷售總額遠(yuǎn)高于疫情前水平，但近期高通脹引發(fā)的消費(fèi)者信心下滑可能抑制未來需求。
根據(jù)商務(wù)部的報告，13個類別中有11個類別的銷售額增長。電子和家電產(chǎn)品的銷售大幅增長。
高于預(yù)期的零售增幅可能也反映了假日購物的前移，因為禮品買家擔(dān)憂商家發(fā)貨延遲。
美聯(lián)儲布拉德敦促實施更鷹派政策
圣路易斯聯(lián)儲主席布拉德表示，美聯(lián)儲應(yīng)加快削減貨幣刺激措施，以應(yīng)對美國通脹飆升的局面。
2022年對貨幣政策有投票權(quán)的布拉德在周二接受電視采訪時表示，“我認(rèn)為委員會有必要在接下來的幾次會議上采取更加鷹派的政策方向，以便妥善管理通脹風(fēng)險?！?/p>
聯(lián)邦公開市場委員會本月早些時候表示，將開始減碼去年推出的每月1200億美元的債券購買計劃。計劃中的縮減速度使其有望在2022年年中之前完全停止資產(chǎn)購買。
自那以來的官方數(shù)據(jù)顯示通脹加劇，促使一些前官員呼吁美聯(lián)儲加快減碼進(jìn)程。勞工部11月10日公布的報告顯示，10月消費(fèi)者價格指數(shù)同比上漲6.2%，創(chuàng)下1990年以來的最高通脹率。
“我們可以加快行動--我們保留了這個選項，即如果合適的話，我們可以加快減碼速度，”布拉德說，并指出他曾提議在明年3月之前結(jié)束減碼進(jìn)程。
布拉德表示，如果委員會想加快行動的步伐，還可以選擇在減碼期間加息。
“我將會并且已經(jīng)擺上臺面討論的另一個可供考慮的因素是，我們可以在減碼結(jié)束時允許啟動縮表，而不是等一段時間再這么做，”布拉德說，“我認(rèn)為這將是一種實施更鷹派政策的方式?！?/p>
美債5年期盈虧平衡通脹率升至歷史新高
美國國債承壓，通脹保值國債(TIPS)盈虧平衡通脹率升至盤中高點，因10月零售銷售數(shù)據(jù)優(yōu)于預(yù)期。
美國10年期國債期貨一度跌破盤中低點和周一低點;10年期國債收益率在1.62%左右，略高于前交易日。
5年期TIPS的盈虧平衡通脹率攀升至3.24%，創(chuàng)下歷史新高。
數(shù)據(jù)公布后，中期國債領(lǐng)跌，收益率曲線趨平，5s30s收益率差收窄至盤中低點71.6基點。3分鐘內(nèi)10年期國債期貨交易量達(dá)到約3萬張。
戴利呼吁美聯(lián)儲保持耐心
戴利表示隨著疫情降溫，物價壓力可能會自行消退。
戴利在準(zhǔn)備向加州聯(lián)邦俱樂部發(fā)表的講話中說，“對不太可能持續(xù)的事情做出反應(yīng)，將使我們離目標(biāo)更遠(yuǎn)，而不是更近?！?/p>
她表示，現(xiàn)在加息不會解決供應(yīng)鏈瓶頸和其他推高物價的暫時性問題，但會導(dǎo)致就業(yè)增長和復(fù)蘇放緩。
戴利表示，疫情將繼續(xù)擾亂經(jīng)濟(jì)多長時間存在不確定性，這使得人們難以預(yù)測高通脹將持續(xù)多久，也難以預(yù)測因疫情擔(dān)憂而離開職場的人將以多快的速度重返勞動力市場。戴利今年對美聯(lián)儲的政策決定擁有投票權(quán)。
“在接下來的幾個季度里，隨著縮減計劃實施，我們將觀察經(jīng)濟(jì)的表現(xiàn)，看看通脹是否會緩解，工人是否會回來，”她說，“當(dāng)我們得到更明確的信號時，我們將準(zhǔn)備好采取相應(yīng)行動，繼續(xù)提供或取消必要的支持，以確保經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定在一個可持續(xù)的路徑上。”
后市展望
1.經(jīng)紀(jì)公司OANDA資深市場分析師Edward Moya表示，報告顯示消費(fèi)能夠承受高油價，且仍相當(dāng)強(qiáng)勁，這對風(fēng)險偏好有利。
“這是一個相當(dāng)強(qiáng)勁的零售額，因此前景面臨越來越大的風(fēng)險。(金價)上漲將較為緩慢，但我們?nèi)詰?yīng)具備向1900美元邁進(jìn)的所有條件，" Moya表示。
2.Exinity首席市場分析師Han Tan表示，“美國通脹尚未見頂?shù)挠^點應(yīng)會令金價保持良好買盤，只要美聯(lián)儲不改變其對加息的耐心態(tài)度?！?/p>
“有進(jìn)一步跡象顯示，在消費(fèi)者物價持續(xù)上漲的背景下，美國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇正在減弱，這可能促使更多投資者將黃金作為避險資產(chǎn)，”Tan稱。
3.德國商業(yè)銀行分析師Daniel Briesemann表示，“金價能夠頂住美元走強(qiáng)的不利影響，年底前可能升至1900美元?！?/p>
【今日重點關(guān)注的財經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
①15:00英國10月CPI及零售物價指數(shù)月率
②17:00歐洲央行公布半年度金融穩(wěn)定報告
③18:00歐元區(qū)10月CPI年率終值及月率
④21:30加拿大10月CPI月率
⑤21:30美國10月營建許可總數(shù)
⑥21:30美國10月新屋開工總數(shù)年化
⑦22:10美聯(lián)儲威廉姆斯發(fā)表線上主旨講話
⑧23:30美國至11月12日當(dāng)周EIA原油庫存
⑨24:00美聯(lián)儲理事鮑曼發(fā)表講話
⑩次日01:40美聯(lián)儲戴利參加爐邊談話
?次日01:40美聯(lián)儲理事沃勒發(fā)表講話
?次日05:05美聯(lián)儲埃文斯討論貨幣政策
