白銀遭遇強勢美元阻擊，上演回調(diào)“帽子戲法”再次失陷24.00美元
[行情回顧]
國內(nèi)方面，天津現(xiàn)貨白銀周三(10月27日)行情，開盤5,188元/千克，最高5,200元/千克，最低5,029元/千克，收盤5,076元/千克，漲跌-0.76%。
國際方面，倫敦銀周三(10月27日)行情，開盤23.81美元/盎司，最高24.20美元/盎司，最低23.35美元/盎司，收盤23.57美元/盎司，漲跌-1.01%。COMEX-12月期銀SIZ0收低42.6美分或1.8%,報每盎司23.404美元,受壓于美元上漲.交投區(qū)間為每盎司23.350-24.295美元。COMEX期銀預(yù)估成交量60,000口, 交投繁忙, 較30日均值高約14%?，F(xiàn)貨銀XAG下挫1.01%,報每盎司23.57美元。同時，紐約商品交易所(COMEX) 12月期白銀10月27日成交量減少7,068口，未平倉合約減少1,026口。10月27日紐約商品交易所黃金庫存增加2,404盎司，庫存 11,216,393盎司;白銀庫存減少429,340盎司，庫存110,792,019盎司。
[白銀與有色金屬]
有色金屬市場方面，期銅周三收低,由27個月高位回落,因美元走強和美聯(lián)儲新一輪量化寬松計劃規(guī)?？赡懿患爸暗念A(yù)期,這打壓買盤。美聯(lián)儲料將于下周決定是否開啟新一輪公債買入,或量化寬松計劃,以刺激疲軟的美國經(jīng)濟。目前市場的疑問是美聯(lián)儲將買入多少資產(chǎn),以及新政策是一次性還是逐步實施。美元兌歐元和日圓走高,因投資者削減美元空頭。紐約商品期貨交易所(COMEX) 12月期銅HGZ0大跌9.35美分,或2.4%,收報每磅3.7755美元,盤中交投區(qū)間為3.7605-3.90美元,后者為2008年7月以來第三個月合約最高價。LME三個月期銅CMCU3下滑211美元,報每噸8,300美元。周二期銅觸及8,554美元,為2008年7月來最高。LME三個月期鋅MCZN3下挫105美元,報每噸2,510美元,較周二觸及的九個月高位2,638.75美元低4%。LME三個月期鉛CMPB3盤中觸及2,619美元,為1月來最高,但收跌51美元至每噸2,543美元。LME三個月期鋁CMAL3收低67美元,報每噸2,323美元。LME三個月期鎳CMNI3下滑495美元,收報每噸22,805美元。LME三個月期錫CMSN3下跌650美元,收報每噸26,050美元,因庫存增加90噸至12,825噸,為9月底以來最高。周二美元指數(shù)的強勢上漲打壓基本有色金屬全面下挫，美元轉(zhuǎn)向強勢上漲亦打壓白銀，而基本有色金屬的下挫則進一步拖累白銀寬幅走低。若基本有色金屬開始進入下跌調(diào)整周期，則對白銀亦是不利。
[白銀與黃金]
黃金市場方面，周三(10月27日)紐約商品期貨交易所(COMEX) 周三收低1.2%,因美國聯(lián)邦儲備理事會(美聯(lián)儲, FED)購買政府公債的經(jīng)濟刺激計劃規(guī)模尚不確定,造成美元上揚。市場擔(dān)憂對于美聯(lián)儲寬松政策的預(yù)期太過樂觀而造成美元已下跌過度,美元指數(shù)轉(zhuǎn)升,大宗商品因此承壓。下周美聯(lián)儲料將公布未來幾個月內(nèi)實施規(guī)模達數(shù)千億美元的資產(chǎn)購買計劃,和投資者有關(guān)美聯(lián)儲最初將承諾購買至少5,000億美元公債的基本預(yù)期形成對比。市場預(yù)期美聯(lián)儲料采取更為循序漸進的量化寬松實施計劃,這令黃金回落。周三公布的經(jīng)濟數(shù)據(jù)強化美聯(lián)儲進一步寬松貨幣政策的需要，美國9月扣除運輸?shù)哪途秘斢唵蜗禄?.8%(預(yù)估為升0.5%),8月修正后為增加1.9%；9月新屋銷售較上月增長6.6%,年率為30.7萬戶,但仍疲軟。COMEX-12月黃金期貨GCZ0收低16美元,或1.2%,報每盎司1,322.60美元,交易區(qū)間為1,318.60-1,343.70美元。COMEX黃金預(yù)估成交量約為160,000口,較30日成交量均值低約8%?，F(xiàn)貨金XAU下跌1.1%,至每盎司1,323.72美元,倫敦金午后定盤價XAUFIX為1,324.50美元。同時，截止10月27日，全球最大的黃金ETF—SPDR黃金持有量為1,298.2656噸，與上一交易日持平，但仍保持在持倉高位附近，顯示出黃金機構(gòu)投資者對黃金繼續(xù)持樂觀上揚的態(tài)度。周二金價在美元指數(shù)上揚，市場對美聯(lián)儲量化寬松貨幣政策的具體實施計劃疑問重重的情況下，悄然下挫并觸及1315.00美元附近低點。同時，白銀亦跟隨黃金回落，再次失陷24.00美元重要關(guān)口，上演震蕩回調(diào)三次跌落24.00美元的“帽子戲法”。
周三(10月27日)美元指數(shù)上漲0.44或0.58%，收于78.07。美元指數(shù)走勢趨強，打壓金銀。ETF基金---巴克萊iShares白銀ETF---Silver Trust (SLV)截至10月27日，最新持倉量為10,224.05噸，與上一交易日相比持平，本月累計增持437.58噸。
[白銀技術(shù)面分析]
倫敦白銀4小時K線圖
倫敦銀日K線周三(10月27日)收于一根帶較長上下影線的中等陰柱，向下再次失陷24.00美元關(guān)口。K線一度下探至23.35美元/盎司的低點，均線MA5、MA10、MA20三條均線粘合交叉收緊，但K線柱體沿著布爾中軌線及上升趨勢線呈現(xiàn)上行趨勢。倫敦白銀4小時K線圖看，K線再次受壓MA60均線，K線排列呈現(xiàn)震蕩走勢，均線MA5、 MA10、MA20呈現(xiàn)震蕩粘合交叉排列。在價格區(qū)間[22.36,24.90]進行斐波那契序列分割，結(jié)果顯示K線已重新回到50分割線的位置，顯示出白銀上行受阻，面臨繼續(xù)回調(diào)震蕩的格局。
[操作建議]
綜上，白銀在美元走強上漲，美聯(lián)儲量化寬松政策的具體實施計劃尚未出爐之際，銀價再次回調(diào)失陷24.00美元/盎司重要關(guān)口位。雖然經(jīng)濟數(shù)據(jù)偏好，但是仍顯疲軟，同時技術(shù)性買盤亦未能抵消美元的上漲影響。另一方面，從金銀ETF的持倉情況來看，持倉保持高位且未發(fā)生減倉舉動，這說明機構(gòu)對金銀依舊樂觀看好，支撐金銀。因此，今日操作，建議投資者在震蕩區(qū)間執(zhí)行低吸高拋策略，震蕩低位買入?yún)^(qū)間為23.10-23.33美元，震蕩高位賣出區(qū)間為24.08-24.26美元。若銀價向上突破24.26美元，可適當(dāng)多頭加倉，空頭止損。
關(guān)鍵支撐位：23.00、23.10、23.35；
關(guān)鍵阻力位：24.00、24.08、24.26。
