周四(11月10日)亞市早盤(pán)，現(xiàn)貨黃金小幅上漲，現(xiàn)報(bào)1708美元/盎司附近。周三(11月9日)，黃金期貨一度觸及一個(gè)月來(lái)的盤(pán)中最高點(diǎn)，隨后收低，部分原因是美元在周四公布月度消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)(CPI)前走強(qiáng)。
美市尾盤(pán)，現(xiàn)貨黃金收?qǐng)?bào)1706.91美元/盎司，小幅下跌5.24美元或0.31%，日內(nèi)最高觸及1722.25美元/盎司，最低觸及1702.30美元/盎司。
COMEX 12月黃金期貨收跌0.1%，報(bào)1713.70美元/盎司。
在現(xiàn)貨黃金下跌之際，其他貴金屬也紛紛跳水：現(xiàn)貨白銀收跌1.33%，收?qǐng)?bào)21.0555美元/盎司;現(xiàn)貨鉑金收跌1.11%，報(bào)988.54美元/盎司;現(xiàn)貨鈀金收跌3.15%，至1861.75美元/盎司。
克里姆林宮高級(jí)官員周三宣布，俄軍將從烏克蘭南部重要城市赫爾松撤軍——這是一系列令人尷尬的軍事挫折中的最新一例。
據(jù)路透社報(bào)道，俄羅斯國(guó)防部長(zhǎng)紹伊古(Sergei Shoigu)在電視講話中說(shuō)，他下令將部隊(duì)撤回第聶伯河對(duì)岸。俄羅斯駐烏克蘭部隊(duì)總指揮官蘇羅維金(Sergei Surovikin)上將說(shuō)，他提議在河的東岸建立防線。
此前，烏克蘭官員表示，俄羅斯軍隊(duì)故意炸毀了這座城市周圍的橋梁。
“占領(lǐng)者目前正在破壞赫爾松地區(qū)右岸的所有橋梁，”赫爾松地區(qū)議會(huì)副主席克蘭(Serhii Khlan)在Telegram上發(fā)帖說(shuō)。
烏克蘭總統(tǒng)顧問(wèn)最新表示，現(xiàn)在談?wù)摱砹_斯從赫爾松地區(qū)撤軍還為時(shí)過(guò)早。烏克蘭不關(guān)注俄羅斯的所謂聲明，因?yàn)樗麄冄孕懈鳟?。烏克蘭的武裝部隊(duì)正在按照他們的計(jì)劃工作，進(jìn)行偵察、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和組織有效反擊。只要烏克蘭國(guó)旗沒(méi)有在赫爾松地區(qū)上空飄揚(yáng)，就沒(méi)有理由說(shuō)俄羅斯要撤退。
財(cái)經(jīng)網(wǎng)站Forexlive撰文稱，關(guān)于這件事的謠言一直在傳播。烏克蘭一直在為奪取該地區(qū)而戰(zhàn)斗，而俄羅斯則面臨洪水和上游大壩可能遭到襲擊的威脅。有跡象表明，俄羅斯正在加強(qiáng)河?xùn)|岸的防御，為撤軍做準(zhǔn)備。這是烏克蘭的一次重大勝利，將使俄羅斯更難從第聶伯羅河向西推進(jìn)。烏克蘭有一些人認(rèn)為這是俄羅斯反擊和摧毀大壩之前的詭計(jì)。
俄羅斯撤軍的消息傳來(lái)之后，美元指數(shù)短線跳水，但隨后很快自低位反彈，現(xiàn)貨黃金則先揚(yáng)后抑。
FXTM市場(chǎng)分析經(jīng)理Lukman Otunuga告訴MarketWatch，周二金價(jià)重回1700美元的心理關(guān)口上方后，多頭似乎處于“優(yōu)勢(shì)地位”。
不過(guò)，“貴金屬的近期前景極有可能仍受基本面因素的影響，”他表示。他說(shuō)，共和黨和民主黨仍在為爭(zhēng)奪控制權(quán)展開(kāi)激烈競(jìng)爭(zhēng)，“參議院權(quán)力平衡的任何變化都可能影響美元，黃金也將因此受到影響?！?/p>
在周三的交易中，衡量美元兌一籃子主要貨幣強(qiáng)弱的ICE美元指數(shù)上漲0.72%，至110.43，此前一天該指數(shù)曾觸及9月份以來(lái)的最低水平。
美元走強(qiáng)可能會(huì)給黃金和白銀等以美元計(jì)價(jià)的大宗商品帶來(lái)壓力。美元走弱和美國(guó)國(guó)債收益率走低推動(dòng)黃金和白銀周二走高。
Sevens Report Research的分析師表示，盡管金價(jià)的最新上漲令多頭備受鼓舞，但金價(jià)必須突破10月初以來(lái)的高點(diǎn)，才能擺脫自3月以來(lái)一直對(duì)金價(jià)構(gòu)成壓力的下行趨勢(shì)。
“從技術(shù)上講，金價(jià)在圖表上仍有一些工作要做，首先是突破10月初1735美元的高位，然后我們才能更輕松地暗示趨勢(shì)正在轉(zhuǎn)變，而現(xiàn)在說(shuō)收益率或美元見(jiàn)頂也為時(shí)過(guò)早，”他們表示。
投資者正在等待定于周四公布的美國(guó)最新通脹數(shù)據(jù)。經(jīng)濟(jì)學(xué)家預(yù)計(jì)，月度和年度核心通脹率將分別降至0.5%和6.5%。
美國(guó)10月份消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)報(bào)告將提供有關(guān)美國(guó)通貨膨脹情況的最新數(shù)據(jù)，此前美聯(lián)儲(chǔ)大舉加息。
“如果數(shù)據(jù)超出市場(chǎng)預(yù)期，金價(jià)可能再度面臨拋壓，特別是如果有關(guān)美聯(lián)儲(chǔ)將再次發(fā)射貨幣政策火箭筒的臆測(cè)升溫，”O(jiān)tunuga表示。
Blue Line Futures首席市場(chǎng)策略師Phillip Streible表示，盡管美元指數(shù)上漲，但金價(jià)仍守在區(qū)間高端附近。“在明天的CPI數(shù)據(jù)公布之前，我會(huì)對(duì)黃金持防御態(tài)度?！?/p>
黃金對(duì)美國(guó)利率上升高度敏感，因?yàn)檫@增加了持有非孽息黃金的機(jī)會(huì)成本。加息還推高了美元，給以美元計(jì)價(jià)的貴金屬帶來(lái)壓力。
“鑒于(對(duì)黃金的)潛在實(shí)物需求……市場(chǎng)仍需要來(lái)自交易所交易基金投資者和期貨投機(jī)客的需求來(lái)提振，”盛寶銀行分析師Ole Hansen在一份報(bào)告中稱。
“要做到這一點(diǎn)，美元和收益率仍需要發(fā)出一個(gè)明確的信號(hào)，表明它們正在翻盤(pán)?！?/p>
大多頭：美聯(lián)儲(chǔ)明年將降息175個(gè)基點(diǎn) 黃金將問(wèn)鼎1900美元!
瑞銀(UBS)貴金屬專家Joni Teves發(fā)布了2023年金價(jià)展望，稱她預(yù)計(jì)到明年年底金價(jià)將升至1900美元。
金價(jià)從上周觸及的兩年低點(diǎn)反彈100美元之際，Teves表達(dá)了上述樂(lè)觀預(yù)期。COMEX 12月黃金期貨收跌0.1%，報(bào)1713.70美元/盎司。
Teves表示，她認(rèn)為明年推動(dòng)金價(jià)上漲兩位數(shù)的最大因素是美國(guó)貨幣政策的轉(zhuǎn)變。
瑞銀不僅預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將在2023年結(jié)束激進(jìn)的緊縮周期，還預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將在明年年底前降息175個(gè)基點(diǎn)。
Teves指出，從歷史上看，利率每下調(diào)1%，金價(jià)就會(huì)上漲19%。
Teves在報(bào)告中稱，“我們認(rèn)為金價(jià)應(yīng)會(huì)受益，因此在緊縮周期結(jié)束之際，持有多頭黃金頭寸將提供誘人的風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)。"
盡管瑞銀看好黃金，但Teves警告投資者，由于美聯(lián)儲(chǔ)的緊縮周期將持續(xù)到今年上半年，黃金仍面臨一些阻力。
“試圖挑底總是很棘手，”Teves說(shuō)。“盡管如此，我們認(rèn)為，未來(lái)幾個(gè)月金價(jià)的任何疲軟最終都應(yīng)該為2023年金價(jià)走高提供倉(cāng)位機(jī)會(huì)，因?yàn)槊缆?lián)儲(chǔ)將暫停收緊政策，并最終轉(zhuǎn)向更為溫和的立場(chǎng)。”
根據(jù)芝加哥商品交易所美聯(lián)儲(chǔ)觀察工具，市場(chǎng)預(yù)計(jì)到2023年6月，聯(lián)邦基金利率將在5%至5.25%之間見(jiàn)頂。與此同時(shí)，市場(chǎng)預(yù)計(jì)美聯(lián)儲(chǔ)將在明年12月首次降息。
然而，越來(lái)越多的人預(yù)期，明年的經(jīng)濟(jì)衰退可能迫使美聯(lián)儲(chǔ)早于預(yù)期調(diào)整貨幣政策。
瑞銀對(duì)黃金前景持樂(lè)觀態(tài)度之際，這種貴金屬在2022年的大部分時(shí)間里處境艱難，金價(jià)上周跌至約1618美元的兩年低點(diǎn)。分析師指出，美聯(lián)儲(chǔ)激進(jìn)的貨幣政策立場(chǎng)已將實(shí)際利率推至八年高位，美元升至20年來(lái)最高水平，給金價(jià)帶來(lái)重大阻力。
后市展望
1.瑞士寶盛(Julius Baer)分析師Carsten Menke說(shuō)，考慮到周二的漲勢(shì)主要是由短期交易商在美元下跌時(shí)回補(bǔ)空頭頭寸所致，金價(jià)自然缺乏后續(xù)跟進(jìn)，因?yàn)檫@樣的走勢(shì)不太可能引發(fā)現(xiàn)貨市場(chǎng)的任何活動(dòng)。
Menke補(bǔ)充稱，由于CPI是目前最重要的數(shù)據(jù)，若數(shù)據(jù)弱于預(yù)期，將提升美聯(lián)儲(chǔ)放緩貨幣緊縮步伐的希望，這可能令美元承壓并提振金價(jià)。
2.Sevens Report Research的分析師表示，盡管金價(jià)的最新上漲對(duì)多頭來(lái)說(shuō)是鼓舞人心的，但金價(jià)必須突破10月初以來(lái)的高點(diǎn)，才能擺脫自3月以來(lái)一直對(duì)金價(jià)構(gòu)成壓力的下行趨勢(shì)。
“從技術(shù)上講，金價(jià)在圖表上仍有一些工作要做，首先是突破10月初1735美元的高位，然后我們才能更輕松地暗示趨勢(shì)正在轉(zhuǎn)變，而現(xiàn)在說(shuō)收益率或美元見(jiàn)頂也為時(shí)過(guò)早，”他們表示。
3.“金價(jià)突破了1700美元，表現(xiàn)不錯(cuò)。因此，考慮到全球各國(guó)央行持續(xù)加息，金價(jià)保持在這一水平以上是一個(gè)顯著的成就，”Kinesis Money的分析師Rupert Rowling表示。
【今日重點(diǎn)關(guān)注的財(cái)經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
① 09:00 美聯(lián)儲(chǔ)卡什卡利發(fā)表講話
② 17:00 歐洲央行公布經(jīng)濟(jì)公報(bào)
③ 21:30 美國(guó)10月未季調(diào)CPI年率
④ 21:30 美國(guó)10月季調(diào)后CPI月率
⑤ 21:30 美國(guó)10月未季調(diào)核心CPI年率
⑥ 21:30 美國(guó)至11月5日當(dāng)周初請(qǐng)失業(yè)金人數(shù)
⑦ 22:00 美聯(lián)儲(chǔ)哈克就美國(guó)經(jīng)濟(jì)前景發(fā)表講話
⑧ 23:30 美國(guó)至11月4日當(dāng)周EIA天然氣庫(kù)存
⑨ 次日01:30 美聯(lián)儲(chǔ)梅斯特就美國(guó)經(jīng)濟(jì)前景發(fā)表講話
⑩ 次日02:00 美國(guó)至11月11日當(dāng)周石油鉆井總數(shù)
? 次日02:30 美聯(lián)儲(chǔ)喬治在會(huì)議上發(fā)表講話
