周三(5月19日)亞市早盤，現(xiàn)貨黃金小幅下跌，現(xiàn)報(bào)1867美元/盎司附近。周二(5月18日)，金價(jià)觸及近四個(gè)月高位，之后略有回落，因美國國債收益率小幅走高，且美元走軟和通脹擔(dān)憂使得黃金受到支撐。
現(xiàn)貨黃金收?qǐng)?bào)1869.34美元/盎司，上漲2.59美元或0.14%，盤中觸及1月29日以來的最高水平1874.97美元/盎司，最低觸及1863.11美元/盎司。
COMEX 6月黃金期貨收漲0.02%，報(bào)1868.00美元/盎司。
指標(biāo)美國國債收益率小幅走高，增加了持有黃金的機(jī)會(huì)成本。
“收益率剛剛升了一個(gè)級(jí)距，”芝加哥Blue Line Futures首席市場(chǎng)策略師Phillip Streible表示。
“美元走軟提供了大部分支撐。黃金走勢(shì)相當(dāng)不錯(cuò)，但根本不是牛市。”
美元指數(shù)跌至近三個(gè)月低點(diǎn)，令黃金對(duì)其他貨幣持有者來說更便宜。
“敘事顯然正轉(zhuǎn)向通脹……但可能更關(guān)鍵的是，美元走軟，這可能是關(guān)鍵和主要的推動(dòng)因素，”獨(dú)立分析師Ross Norman說。
分析師還指出，流入黃金交易所交易基金(ETF)的資金表明，投資者買入黃金是為了對(duì)沖通脹擔(dān)憂。
在美國物價(jià)上漲后，美聯(lián)儲(chǔ)定于周三公布的政策會(huì)議紀(jì)要料將進(jìn)一步闡明貨幣政策前景和決策者對(duì)通脹的看法。
他說:“在經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇勢(shì)頭正在增強(qiáng)的情況下，美聯(lián)儲(chǔ)不會(huì)試圖打破現(xiàn)狀。在目前這個(gè)階段，加息或討論縮減購債可能會(huì)起到反作用?！?/p>
在金價(jià)突破200日移動(dòng)均線后，黃金也得到了基于圖表的買家的支持，該均線被認(rèn)為是看漲的信號(hào)。
知名投行花旗(Citi)在最新發(fā)布的一份報(bào)告指出，金價(jià)本周實(shí)現(xiàn)重大突破，后市可能存在巨大上行空間。
花旗首席技術(shù)分析師Tom Fitzpatrick指出，金價(jià)本周果斷地突破了關(guān)鍵阻力區(qū)域1846-1865美元/盎司，如圖所示，這一區(qū)域也是下降趨勢(shì)線、上升通道頂部、200日均線以及今年2月10日高點(diǎn)這四重阻力所在之處。
根據(jù)Fitzpatrick，金價(jià)在攻克上述重大阻力區(qū)域后，短期有望測(cè)試今年1月底雙頂水平1875-1876美元/盎司，并伴隨上行動(dòng)能增加。
Fitzpatrick指出，假如突破1875-1876美元/盎司，那么今年在上探2011年的高點(diǎn)1921美元/盎司之前，幾乎不會(huì)遇到明顯的阻力。若周線收于1921美元/盎司上方，那么金價(jià)可能會(huì)加速漲向1959-1966美元/盎司，這也是2020年11月和2021年1月高點(diǎn)所在區(qū)域。
Fitzpatrick補(bǔ)充道，最后，一旦金價(jià)日線收在1959-1966美元/盎司上方，將暗示金價(jià)準(zhǔn)備迎接最后一輪激進(jìn)反彈，以測(cè)試2020年8月的趨勢(shì)高點(diǎn)2075美元/盎司。
比特幣的大量流出給黃金帶來了流動(dòng)性
在金價(jià)上漲的同時(shí)，加密貨幣市場(chǎng)出現(xiàn)了大幅回調(diào)。此前數(shù)月，比特幣搶走了投資者對(duì)黃金等傳統(tǒng)避險(xiǎn)資產(chǎn)的注意力。
新航財(cái)富管理(SIA Wealth Management)首席市場(chǎng)策略師Colin Cieszynski指出，加密貨幣領(lǐng)域的迅速崛起和流行阻礙了黃金的發(fā)展。
“當(dāng)比特幣起飛時(shí)，那些希望交易替代貨幣和貴金屬的人轉(zhuǎn)而選擇了比特幣。現(xiàn)在，我們已經(jīng)看到比特幣回落，而其中一些錢正在尋找回到貴金屬的途徑，”他說道。
基本面利多因素
1.衡量美元兌六種貨幣匯率的美元指數(shù)收?qǐng)?bào)89.80，下跌0.45%，盤中最高觸及90.25，最低觸及89.69。美元下跌令以美元計(jì)價(jià)的黃金受到支撐。
2.4月份美國消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)(CPI)創(chuàng)下2009年以來的最大漲幅，生產(chǎn)者物價(jià)指數(shù)(PPI)漲幅也高于預(yù)期。通脹回升擔(dān)憂令黃金受到提振。
基本面利空因素
1.美國10年期國債收益率小幅上漲至1.651%，收益率上漲增加了持有無息黃金的機(jī)會(huì)成本。
后市展望
1.彭博情報(bào)高級(jí)大宗商品策略師Mike McGlone在周二的一份研究報(bào)告中表示:“隨著比特幣回落，黃金重新回到了上漲軌道，可能正處于從2018年底部的50周上行移動(dòng)均線反彈的初期?！盡cGlone補(bǔ)充稱，他預(yù)計(jì)金價(jià)新出現(xiàn)的動(dòng)能會(huì)將其推高至2000美元。不過，他補(bǔ)充說，投資者應(yīng)該繼續(xù)關(guān)注加密貨幣?！包S金牛市受到比特幣強(qiáng)勁逆風(fēng)的影響。加密貨幣代表著黃金的最大阻力，”他說。
2.BubbaTrading.com首席市場(chǎng)策略師Todd Horwitz撰文稱，黃金和白銀已突破盤整模式，走高。這可能只是下一個(gè)重大漲勢(shì)的誕生。價(jià)格走勢(shì)一直看漲;周一的大幅上漲，尤其是銀價(jià)，表明還有進(jìn)一步上漲的空間。Horwitz表示，這兩種貴金屬今天上午都出現(xiàn)了一些后續(xù)走勢(shì)，朝著他們的下一個(gè)目標(biāo)移動(dòng)。他們預(yù)計(jì)6月期金將觸及1900美元，7月期銀將升至29.00美元。
3.新航財(cái)富管理首席市場(chǎng)策略師Colin Cieszynski表示，通脹因素推動(dòng)所有大宗商品價(jià)格大幅上漲，金價(jià)本周將進(jìn)一步受到通脹影響。“黃金又回到了對(duì)沖通脹的角色。我們一開始并不知道。更擔(dān)心通脹的人在今年第一季推高美國國債收益率?！?/p>
4.Walsh Trading聯(lián)席主管Sean Lusk指出，黃金的下一個(gè)目標(biāo)將是1月高點(diǎn)1895美元，這使得黃金年內(nèi)基本保持不變?！皢栴}是下一個(gè)阻力位1895美元。我們必須突破這一水平，才能有機(jī)會(huì)再上漲5%以達(dá)到年內(nèi)目標(biāo)1989美元?！?/p>
【今日重點(diǎn)關(guān)注的財(cái)經(jīng)數(shù)據(jù)與事件】
① 14:00 英國4月CPI及零售物價(jià)指數(shù)月率
② 17:00 歐元區(qū)4月CPI年率終值及月率
③ 20:30 加拿大4月CPI月率
④ 22:30 美國至5月14日當(dāng)周EIA原油庫存
⑤ 23:35 美聯(lián)儲(chǔ)博斯蒂克發(fā)表講話
⑥ 次日02:00 美聯(lián)儲(chǔ)FOMC公布貨幣政策會(huì)議紀(jì)要
